Si el anuncio anterior del Wall Street Journal fue un poco prematuro, esta vez parece confirmado que la asociación entre Apple (NASDAQ:AAPL) y Goldman Sachs (NYSE:GS) sobre la Apple Card no durará mucho.
A primera vista, parece mucho menos eficaz de lo que debería haber sido esta relación entre ambas grandes compañías y, para empeorar las cosas, la CFPB (Consumer Financial Protection Bureau, organismo de control del crédito estadounidense) impuso una multa de 89 millones de dólares a las dos empresas. David Solomon, CEO de Goldman Sachs deja entrever la finalización anticipada de la duración del acuerdo.
Tenemos un contrato con Apple que dura hasta 2030, pero hay muchas posibilidades de que no dure hasta el final.
David Solomon adelanta una posible ruptura del acuerdo de Goldman Sachs y Apple
El director ejecutivo de Goldman Sachs, David Solomon, insinuó una salida anticipada de la asociación de la compañía con Apple para la Apple Card durante la primera earning call (transmisión de los resultados financieros) de la compañía ayer.
En respuesta a una pregunta de Betsy Graseck de Morgan Stanley, Solomon reconoció que la Apple Card es una parte importante de la unidad Platform Solutions de Goldman Sachs, lo que ha sido un lastre financiero para la empresa, reduciendo el rendimiento sobre el capital entre 75 y 100 puntos básicos en 2024. Aunque el rendimiento de la Apple Card está mejorando, también dijo que existe la posibilidad de que la asociación no continúe hasta el final de su mandato en 2030.
– Betsy Graseck (Morgan Stanley)
Hola. Solo quería continuar con una cosa con respecto al punto que usted estaba planteando sobre Platform Solutions. Es un lastre en este momento, 75 pb a 100 pb en el ROE, pero en 25 y 26 eso mejorará. Entonces, ¿podría explicarnos? Quiero decir, sabemos cuáles son sus planes para las soluciones de plataforma. Pero me pregunto qué sucederá en 25 y 26 que impulsará la reducción de la resistencia este año y el próximo, si pudiera hablar sobre eso.
– David Salomon
Sí. En un nivel alto, Betsy, obviamente lo principal en Platform Solutions es la asociación con Apple. Como saben, tenemos un contrato con Apple para ejecutar esa asociación hasta 2030, aunque existe la posibilidad de que no continúe hasta ese período. Lo más importante que está sucediendo es que la tarjeta continúa mejorando y su rendimiento y la tarjeta avanza hacia la rentabilidad. Por tanto, la mejora de la rentabilidad de la tarjeta tiene un impacto en el lastre a corto plazo.
En última instancia, ya sea en el mediano plazo o durante la vigencia del contrato, no será un negocio a largo plazo para la empresa y eso, en última instancia, nos permitirá salir y devolver capital, pero realmente no estoy en una posición para comentar algo más específico que no sea la dirección de viaje que usted conoce.
Ha habido informes recientes de que JPMorgan Chase está en conversaciones con Apple para hacerse cargo del programa insignia de tarjetas de crédito del gigante tecnológico. Según se informa, las negociaciones incluyen una propuesta para adquirir aproximadamente 17 mil millones de dólares en préstamos Apple Card con descuento, lo que refleja las elevadas pérdidas asociadas con el programa. En una nota de septiembre, JPMorgan destacó que la tasa de pérdida del 2,93% de Goldman en préstamos con tarjetas de crédito es la más alta entre los principales emisores estadounidenses, superando incluso a los prestamistas de alto riesgo.
